ビットコイン課税 しないのか？できないのか？ [コ・インソンのタックスインサイト]

仮想資産課税…また2年先送り

当初2022年 → 2027年施行へ

投資家600万人…課税は '空転'

損失があっても税金？公平性の論争

海外取引所の課税は事実上の '穴'

韓国経済の 'Law Street' コラムは企業と個人に実務的な法律知識を提供します。専門の弁護士が税制、相続、労働、公正取引、M&A、金融など多様な分野の法律問題を扱い、主要判決の分析も行います。

我が国の仮想資産市場の規模は世界第3位に達し、投資家数は600万人を超えると推定される。ところが2020年の所得税法改正で仮想資産所得への課税が決まって以来、仮想資産課税の時計は止まり続けている。当初2022年に施行予定だった課税は2023年、2025年と二度延期され、さらに2027年1月1日まで再延期された。

「所得のあるところに税あり」という租税の大原則にもかかわらず、政府はなぜ5年という長い時間、課税の実施をためらっているのだろうか。これは単に課税を避ける政治的選択、すなわち『やらない』ことなのか？それとも課税基盤の不備による実務的限界、すなわち『できない』ことなのか。

'やらない'理由、租税の公平性の問題

仮想資産課税の猶予の背景には、他の金融投資商品との『租税の公平性』がある。所得税法改正案は仮想資産の譲渡・貸与で発生した所得を『雑所得』に分類し、年250万ウォンを超える所得に対して20%の税率で分離課税する予定だ。しかしこのような構造は他の投資資産への課税方式と比べると投資家にとってかなり不利である。

例えば、廃止が決まった金融投資所得税（金投税）の場合、株式など金融投資商品に対して5,000万ウォンの基礎控除を適用し、損失が発生した場合にはそれを翌年の利益と相殺できる『欠損金の繰越控除』を5年間認めていた。

一方、仮想資産所得は250万ウォンの低い控除限度しか適用されず、損益通算や欠損金の繰越控除が不可能だ。例えば前年に1,000万ウォンの損失を出し、今年同じ1,000万ウォンの利益を得た場合、実質的な所得は0ウォンであるにもかかわらず、現行の課税案では今年発生した1,000万ウォンの利益に対して税金を納めなければならない。米国、英国、ドイツなど主要国は仮想資産所得を資本利得と見なし、他の資産との損益通算や欠損金の繰越控除を認めている点を考慮すると、国内の課税案の硬直性は一層際立っている。

このような租税の公平性の議論は課税に対する投資家の反発を招く可能性があり、これは政府が課税を強行することをためらわせる政治的負担、すなわち課税を『やらない』側面の要因として作用した可能性が大きい。さらに金投税が廃止された現在、投資家数や取引規模が圧倒的に大きい国内上場株式の譲渡益のほとんどに税が課されていない点を考慮すれば、仮想資産まで課税するのは『微妙』な点があるかもしれない。

'できない'理由、課税基盤の未整備

一方、政府が課税猶予の背景として説明する内容には、課税インフラの不足問題もある。最大の障害の一つは、海外取引所や個人間(P2P)取引を通じて発生する所得を把握する方法が適切にないという点だ。

現行の法体系によれば、特定金融情報法に基づき申告された仮想資産事業者を通じた取引履歴は追跡可能だが、投資家がバイナンス等の海外取引所を利用したり、個人の電子ウォレットを通じて仮想資産を取引した場合、課税当局が所得の発生を認知するのは容易ではない。これは国内取引所利用者との課税の公平性の問題を生むだけでなく、海外取引所を利用した租税回避を助長する可能性がある。

政府はこの問題を解決するためにOECD主導で推進される『仮想資産報告制度(CARF)』が施行されると見込まれる2027年に課税時点を延期した。CARFは加盟国間で仮想資産取引情報を自動的に交換することを骨子としているため、施行されれば海外所得の把握の実効性を高めることができるだろう。しかし実際の情報交換は各国の法・制度整備および個別合意を経る必要があるため、2027年内の円滑な施行を断言するのは難しいという見方もある。このように技術的・制度的インフラの欠如は課税を『できない』ものとする主要な理由として作用している。

'できない'ことを越えて'うまくやる'ことへ

仮想資産課税の延期は『やらない』政治的配慮と『できない』現実的限界が複合的に作用した結果と見られる。しかし繰り返される猶予は政府の政策信頼を低下させ、誠実な納税者と租税回避者との不公正を深めかねない。

課税当局は確保された2年の時間を単にCARFの施行だけを待って浪費してはならない。仮想資産所得の性格を再検討し、損益通算や欠損金の繰越控除を導入するなど合理的で公平な課税体系を設計する努力が必要だ。また、ステーキング、エアドロップ等の新たな形態の仮想資産所得に対する課税基準も整備されるべきである。投資家が信頼し納得できる仮想資産課税制度の施行を期待する。

<韓国経済 Law&Biz 執筆陣> コ・インソン 法務法人ウォン 弁護士